抗战初期，青年学生郭松和兰蓉加入牺盟会，一把火将父亲囤积的日货烧光，随后与晋源反动县长马宜轩、公道团长杨守业展开了惊心动魄的较量。代号“狼”的日本特务在庆祝绥远抗战胜利的游行中蓄意制造血案，郭松凭借机智挫败了敌人的阴谋。不久后，日军向山西进犯。牺盟会组建决死队，郭松和兰蓉作为队员投身保卫晋源的战斗，坚持在敌后抗战。被赶出晋源的杨守业投靠长谷川，沦为大汉奸，返回晋源协助日军与决死队进行殊死搏斗。郭松在战斗中逐渐成长为合格的指挥员，与日军斗智斗勇，令日军狼狈不已。决死队不断扩展，引起国民党人兰华泉的极大不安，他妄图借日本人之手消灭决死队。经过一番惊心动魄的斗争，郭松活捉了马宜轩。长谷川设下陷阱抓住了郭松的养妹玉秀，意外发现玉秀竟是自己寻找多年的妹妹雅子。玉秀为掩护心中真正的哥哥，不幸倒在血泊中。最终，决死队里应外合攻进晋源城，长谷川自刎。郭松率领决死队……