幕末庆应二年，在京都街巷，近藤勇率领的新撰组对谋划倒幕的萨长勤皇派进行强力压制。志士桂小五郎扮成虚无僧，救下了即将被借金债主源兵卫带走的女孩阿雪。之后，桂小五郎在祇园的鸟居屋伪装成箱屋，偷听近藤勇一派密谈时被发现，命悬一线。关键时刻，艺伎几松救了陷入绝境的他。桂小五郎赶忙前往同伴所在的黑谷，与此同时，新撰组队员吉松忠三郎被当作勤皇派密探遭受拷问，阿雪为此悲痛不已。阿雪的弟弟勘太到黑谷的隐蔽处向正在密议的桂小五郎、坂本龙马、中冈慎太郎等人报信，但源兵卫跟踪而来，随后新撰组蜂拥而至。阿雪和勘太被源兵卫纠缠，幸得桂小五郎搭救。桂小五郎又前往新撰组屯所救出吉松，却被近藤等人包围，最后开枪逃脱。根据密议结果，桂小五郎为联络萨摩的西乡前往江户，消息传来……